是。个人养老金账户里的钱，买养老理财确实比存普通银行理财更划算——2025年这类产品平均年化收益率3.94%，约为2026上半年普通银行理财平均2.05%的近2倍。但前提是：只能用个人养老金资金账户里的钱买，且这笔钱原则上要等到退休才能取。具体产品收益，仍以银行业理财登记托管中心官网披露为准。
个人养老金理财产品收益到底怎么样？
从历史表现看，个人养老金理财产品自2022年产品线推出以来，历年收益率区间在2.5%至4%之间，2025年平均年化收益率达到3.94%。作为对照，2026年上半年全市场银行理财平均年化收益率为2.05%，养老理财的收益水平几乎是后者的两倍。
收益更高的原因并不复杂。个人养老金资金封闭运行直至退休，管理人能做更长线布局。以存款为例，多家银行养老金账户的存款利率也明显高于普通账户：建设银行养老金账户最高存款利率1.6%，普通账户五年期整存整取仅1.3%；招商银行养老金账户五年期1.8%，普通账户只有1.3%。
和普通银行理财比，差在哪？
最大的区别在两点：一是购买资格，个人养老金理财产品仅能通过个人养老金资金账户购买，不能直接用银行卡买；二是流动性，普通理财随时可赎回，养老理财最短持有期一年、最长可达五年，未到退休年龄不能提前支取。
“基金的表现不是很稳定，还是要看长期的表现；理财相对比较平稳。”一位北京投资者王雨鑫（化名）对中新经纬表示，她已经投资个人养老金产品近两年时间，先后购买了理财和基金产品。
这种“封闭换收益”的机制，正是养老理财收益能跑赢普通理财的根本原因。
账户里选理财还是存款？
这取决于你对这笔钱的时间规划。如果离退休还有十年以上，理财的收益率优势会随时间拉大；如果临近退休，短期存款的灵活性更稳妥。一位投资者张妍（化名）的经历值得参考：2024年4月她在江苏银行开户，最初将1.2万元全部买了5年期定存，彼时年利率4%；随着存款利率下调，今年她转而全额买入农银理财的一款固收类产品，截至11月中旬持有收益291.19元，该产品近一年年化收益率3.43%。
产品有哪些？怎么买？
截至2025年末，全市场个人养老金理财产品共37只，总规模199.1亿元，均由工银理财、中银理财、农银理财、中邮理财、建信理财和贝莱德建信理财这6家机构发行。37只产品中，固定收益类31只、占比约84%，混合类仅6只，风险等级以PR2中低风险为主。
购买路径很简单：先在某家银行开立个人养老金资金账户，存入资金后，在账户的理财专区里挑选标注“个人养老金”或“L份额”的产品即可。年度缴费上限12000元，可享受个税递延优惠。
多数人的账户资金仍在“睡大觉”
值得关注的是，虽然养老理财收益亮眼，但实际投入的资金并不多。截至2025年末，个人养老金理财产品总规模199.1亿元，而个人养老金账户累计缴费已超1000亿元，占比不足2成。多数资金仍停留在储蓄类产品中，并没有真正进入理财或基金。
华源证券固收首席廖志明提醒，对比发达国家，中国养老金理财产品权益配置比例低，长期收益潜力有限，但在低风险偏好下，这类产品提供了更优的稳定性。未来若权益比例提升，收益弹性有望增强，但当前阶段，稳健性仍是首要考量。
对于50岁以上的投资者，这笔钱既然已经锁定到退休，与其放在收益率不到2%的存款里，不如认真比较一下账户内理财产品的历史业绩，让封闭期成为获取更高收益的筹码。
信息来源
本文整理自以下公开材料：
- 个人养老金迎来三周年！你买的理财收益如何？
- 个人养老金理财再扩容 6家机构发行37只 收益率大多高于同类
- 个人养老金理财再扩容：6家机构发行37只，收益率大多高于同类|理财产品_新浪财经_新浪网
- 养老理财_百度百科
- 个人养老金理财再扩容 6家机构发行37只 收益率大多高于同类 – 21财经
- 固收类成主流，37只个人养老金理财“就位”
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